　　2015年期货从业考试基础知识第二章复习指导(1)-职业资格-职业资格-珠峰网 www.my8848.com

　　2015年期货从业考试基础知识第二章复习指导(1)

发布时间：2012/2/22 11:30:37 来源：www.xue.net 编辑：城市总裁吧

　　第二章期货市场组织结构

　　第一节期货交易所

　　第二节期货结算机构

　　第三节期货中介机构

　　第四节期货投资者

　　重点：期货交易所、结算机构、期货公司的职能和作用;会员制、公司制的具体内容;期货投资者特点。

　　期货市场的组织结构由四部分组成：

　　a) 提供集中交易场所的期货交易所

　　b) 提供结算服务的结算机构

　　c) 提供代理交易服务的期货公司

　　d) 进行期货交易的投资者

　　第一节期货交易所

　　1.性质与职能

　　性质：期货交易所是专门进行标准化合约买卖的场所。高度系统化和严密性，高度组织化和规范化

　　交易所不得直接或者间接参加期货交易活动、不参与期货价格形成、也不拥有标的商品，只为期货交易提供设施和服务。

　　中国有四家交易所：上海、大连、郑州和中国金融期货交易所

　　职能：

　　1. 提供交易场所、设施及相关服务;

　　2. 制定并实施业务规则;

　　3. 设计合约、安排合约上市;

　　4. 组织和监督期货交易;

　　5. 监控市场风险;

　　6. 发布市场信息;

　　2.组织结构――会员制和公司制

　　会员制：会员制期货交易所由全体会员共同出资组建，缴纳一定的会员资格费，作为注册资本。缴纳会员资格费是取得会员资格的基本条件之一，这不是投资行为。权利机构是会员大会，常设机构是会员大会选举产生的理事会。会员制期货交易所是实行自律性管理的非营利性的会员制法人。

　　1、会员构成。分：自然人(欧美)/法人，全权/专业，结算/非结算等等

　　2、会员资格。分：以交易所创办发起人的身份，接收发起人的转让，依据期货交易所的规则，在市场上按市价购买期货交易所的会员资格。

　　3、会员的权利和义务。参加会员大会，行使表决权、申诉权;在交易所进行期货交易，使用交易所设施;获得相关信息和服务;按规定转让会员资格，联名提议召开临时会员大会。

　　4、机构设置：

　　会员大会—由全体会员组成，最高权力机构。

　　理事会—经会员大会选举产生的常设机构，对会员大会负责。理事长1人，副理事长若干，由理事会选举和任免，还有若干政府管理部门委任的非会员理事。(发号施令为主，具体操作由总经理来实施)

　　专业委员会—理事会下设若干专业委员会：会员资格审查委员会、交易规则委员会、交易行为管理委员会、合约规范委员会、新品质委员会、业务委员会、仲裁委员会。

　　5、管理架构：总经理、副总经理，相关的交易、交割、研究发展、市场开发、财务等部门。

　　公司制：通常由若干股东共同出资组建，以营利为目的，股份可以按照有关规定转让，盈利来自从交易所进行的期货交易中收取的各种费用。不参与合约标的物的买卖。交易所在交易中完全中立。英国以及英联邦国家的期货交易所一般都是公司制交易所。